地方交易所正在整顿：深圳公布17家涉嫌违规交易机构名单

据多位投诉者描述，不少交易网站虽然显示有现货商品交易，但实际上并没有实物交割，操作方式与期货交易无异，涉嫌虚假宣传、违规操作；且采用“喊单”的方式“指导”投资者操作，不断导致投资者遭受损失，让人怀疑有后台内部操纵的嫌疑。

类似“现货交易平台”被投诉查处的案例屡见不鲜，就在去年6月，证监会网站“非法证券期货风险提示”栏目就报道过一起“深圳非法贵金属期货交易案”，涉案公司随后因涉嫌违法经营被立案调查。

此外，仅广东国龙贵金属交易有限公司在广东省商务厅就有9条相关投诉信息，关键词包括“欺诈”“非法期货交易”“夸大宣传”等。以2015年的一起实名举报为例，受害人称其在15天内被骗41万元。

“这些所谓的投资专家，根本没有专业证书，还打黑电话，宣称自己介绍的客户保证赚钱……”受害人王女士在上述投诉中，详细描述了自己被骗的经过。

2015年3月，某股票分析社区的“老师”和主播们教王女士投资，并承诺“年前平均盈利50%以上”等，诱骗她开立原油白银账户，并在没有签订书面客户协议和风险揭示书的情况下，在广东国龙贵金属管理有限公司为她开立了白银原油账户，只要求她填写电子登记表。此后，他们不断发布盈利消息、大盘信息，催促她往账户里存钱，并以各种理由反复要求她追加资金。早期在这些投资大师的指导下，她赚了一些钱，于是就听从了“老师”的话。此后，“老师”多次以“喊单失误”为由解释王女士巨额亏损的原因。王女士多次提出质疑，但后来再也没有收到对方的回复。

为何出现巨额亏损

为何一些贵金属交易屡屡令投资者遭受巨额损失？

金道律师事务所律师赖振华向澎湃新闻表示，贵金属交易平台违规行为一般有两种，一类是将标的资产（如玉石、艺术品、邮票、钱币等）分割成若干等份，约定实物交割期。这类平台可能存在内部操纵，推高标的资产价格，制造交投活跃的假象，吸引投资者入市。但由于这类平台存在内部控制人，普通投资者很难赚到钱。

另一类是“克隆”或“虚拟盘”，复制或参考正规交易所的行情数据，大多配备杠杆，投资者可以买涨或买跌。由于行情数据是复制的，所以平台投资者之间其实不存在买卖关系，实际上是在对平台下注。这类平台的投资者如果买入方向正确，可能会赚钱，但因为手续费高，交易频繁，赚钱的可能性其实很小。

澎湃新闻发现，投诉贵金属平台的投资者中，不少是有过一些股票投资经验的股民。一些贵金属平台的经纪人经常化身为网络社区的“老师”，先是接触投资者，传授炒股经验，然后介绍“炒原油、炒黄金”，再通过“叫单”的方式带领投资者操作，往往前期能小赚一笔，随后却让投资者损失惨重。这些“老师”还常常能抓住投资者“回本”的心理欲望，诱导其多次追加资金，辅以看似令人信服的国际形势和未来走势分析，让投资者越陷越深。

整改浪潮正在兴起

值得注意的是，不少贵金属交易所都有官方机构背书。以广东国龙贵金属为例，其隶属于广东贵金属交易中心，而后者股东之一广东黄金集团有限公司是广东广盛资产管理有限公司的子公司。工商信息显示，广东广盛资产管理有限公司为广东省政府全资控股。也就是说，国龙贵金属所依托的广东贵金属交易中心，有着国资背景。

既然是会员，广东贵金属交易所对会员有没有监管责任?记者致电广东贵金属交易所，客服人员回答称，他们会对会员进行不定期的检查，但不清楚具体情况。

近年来，大宗商品现货交易市场乱象频发，此次深圳金融办的警告，或许是地方交易场所整顿风暴的一部分。

去年12月，清理整顿各类交易场所部际联席会议办公室发布《关于地方涉嫌非法证券期货活动的交易场所风险警示函》，对部分交易场所涉嫌组织非法期货活动、违法组织“类证券”交易活动等问题进行了总结，并提出了“请各省级人民政府高度重视辖区内各类交易场所非法证券期货风险……采取审慎措施，严厉打击交易场所违法违规行为。对涉嫌犯罪的，移送公安机关处理。”

1月9日，清理整顿各类交易场所部际联席会议第三次会议在北京召开。会议决定开展清理整顿各类交易场所“回头看”活动，通过半年的集中整顿规范，基本解决各类地方交易场所存在的违法违规问题和风险隐患。2月10日，证监会新闻发言人邓科表示，金融资产交易场所是清理整顿各类交易场所专项行动的重点整改对象之一，违法违规交易场所必须限期整改，2017年6月30日前未整改规范的，将被关闭。

以下为深圳金融办公布的17家涉嫌违法交易的机构名单：